Jahres-Rendite Dax Einzelwerte
Tom Firley in Investors Daily zum Thema Dax 30
vom 31. Oktober 2008, 18:00 Uhr
ENL5454
Liebe Leser,
zahlreiche Einzelwerte aus dem Dax folgten in den letzten Monaten etwa demselben Muster. Nehmen wie als Beispiel die BMW-Aktie:
Die BMW-Aktie bewegte sich etwa seit Mitte letzten Jahres in einem breiten Abwärtstrendkanal. Sie erkennen im Chart den Januar-Crash (rote Ellipse) und die leichte Aufwärtsbewegung von März bis etwa Ende Mai. Damals im Frühjahr „dachte" der Markt, die Finanzkrise sei zwar schlimm, aber nicht soooo schlimm und außerdem sagten uns ja die Regierungsspitzen, dass Deutschland ja gar nicht so sehr betroffen sei. So kann man... äh frau... sich täuschen.
Wie Sie sehen, erfolgte dann der heftige Absturz, der zu den Juli- und August-Tiefs führte. Danach lief es etwas seitwärts, bis ab September der Sink- und ab Oktober der Sturzflug begann. Den Schlusskurs der BMW-Aktie am 1. September habe ich mit der blauen Linie eingefroren. Er lag damals bei 28,25 Euro. Gestern schloss BMW bei 20,20 Euro.
Dax-Aktien: Erreichen der September-Kurse
Und jetzt die folgende Überlegung: Falls BMW alleine die September-Kurse innerhalb eines Jahres erreichen sollte, ergäbe das - eben aufs Jahr gerechnet - eine Rendite von 40,35%. Sollte BMW genau zwei Jahre dafür brauchen, wäre das immerhin noch eine durchschnittliche Jahresrendite (also wie der Zins auf dem Sparbuch) von 18,47 Prozent.
Da sich einige Leser als wahre Listen-Fans erwiesen haben (in Ihren Mails habe ich da schon viel Lob ernten können, vielen Dank dafür), präsentiere ich Ihnen heute zum Wochenabschluss zwei Listen.
Vorab: Falls Sie mit dieser Liste in Ihrem Tabellen-Kalkulations-Programm weiter arbeiten möchten: Diesen Beitrag (und natürlich die Listen) finden Sie auch in meinem Investors-daily-Blog unter folgendem Link: Rendite Dax-Einzelwerte.
Wenn Sie firefox nutzen, gleichzeitig aber mit excel arbeiten, könnten beim Kopieren Problemchen auftreten. In vielen Fällen werden die einzelnen Zellen nicht getrennt, sondern als Text interpretiert (also „in einer Wurst" dargestellt). In diesem Falle könnte ausnahmsweise ein kurzfristiges Ausweichen auf den Internet Explorer sinnvoll sein.
Hier also die erste Liste. Sie sehen hier die einzelnen Dax-Werte, den Schlusskurs vom 30.10.2008 und den Schlusskurs zwei Monate zuvor vom 1. September 2008. In der letzten, entscheidenden Spalte können Sie ablesen, welche Jahresrendite der einzelne Wert erreicht, wenn er genau nach einem Jahr der Kurs vom 1. September erreicht (falls die Aktie den Kurs vorher erreicht, wäre die Jahresrendite logischerweise höher). Ich betone: Es sind „nur" die Kurse vom 1. September und NICHT die Allzeithochs oder ähnliches... Das Ganze ist sortiert nach der erzielbaren Rendite.
| Name | Jahre | Schluss-Kurs 30.10.2008 | Kurs 1. September 2008 | Jahres-Rendite bei Erreichen der September-Kurse |
| Hypo Real Estate | 1 | 5,27 | 16,62 | 215,37% |
| Deutsche Postbank | 1 | 15,72 | 44,3 | 181,81% |
| K+S | 1 | 30,32 | 80,4 | 165,17% |
| Continental | 1 | 29,81 | 74,1 | 148,57% |
| Infineon | 1 | 2,46 | 5,9 | 139,84% |
| Thyssen-Krupp | 1 | 14,31 | 33,64 | 135,08% |
| Commerzbank | 1 | 8,99 | 18,04 | 100,67% |
| Deutsche Bank NA | 1 | 29,2 | 58,11 | 99,01% |
| Allianz SE NA | 1 | 62 | 114,14 | 84,10% |
| MAN | 1 | 36 | 66,21 | 83,92% |
| Deutsche Post NA | 1 | 8,73 | 16,02 | 83,51% |
| Siemens NA | 1 | 44,55 | 74,12 | 66,37% |
| BASF | 1 | 24,06 | 39,42 | 63,84% |
| Daimler NA | 1 | 25,99 | 40,57 | 56,10% |
| Metro | 1 | 25,4 | 38,29 | 50,75% |
| SAP | 1 | 26,8 | 38,24 | 42,69% |
| Linde | 1 | 60,82 | 86,2 | 41,73% |
| adidas AG | 1 | 28,48 | 40,34 | 41,64% |
| BMW | 1 | 20,2 | 28,35 | 40,35% |
| Lufthansa NA | 1 | 10,73 | 15,01 | 39,89% |
| E.ON AG | 1 | 28,97 | 39,95 | 37,90% |
| Bayer | 1 | 40,76 | 54,5 | 33,71% |
| .DAX | 1 | 4.869,30 | 6.421,80 | 31,88% |
| Henkel AG & Co. VZ | 1 | 21,76 | 26,4 | 21,32% |
| Merck KGaA | 1 | 65,4 | 77,68 | 18,78% |
| RWE | 1 | 63 | 73,21 | 16,21% |
| Münchener Rück | 1 | 95,59 | 105,95 | 10,84% |
| Deutsche Börse NA | 1 | 58,69 | 63,89 | 8,86% |
| Fresenius Med. C. | 1 | 33,99 | 36,95 | 8,71% |
| Deutsche Telekom | 1 | 11,32 | 11,38 | 0,53% |
| Volkswagen | 1 | 500 | 205,5 | -58,90% |
Überraschend, nicht wahr? Hypo Real Estate muss (oder kann) einen Kursgewinn von 215 % erzielen, um alleine den Kurs vom 1. September zu erreichen.
Ok, ich kann verstehen, wenn Sie einer Finanzaktie momentan nicht über den Weg trauen. Aber was ist mit K+S, Continental, Thyssen, Siemens oder BASF?
Eines ist klar: Diese Liste ist kein Allheilmittel für Börsenverluste oder der Gralsbringer für Börsengewinne. Aber neben Ihrer Chartanalyse für Einzelwerte aus dem Dax kann Sie vielleicht nützlich sein. Schließen Sie aber solche Werte nicht aus, die in dieser Liste relativ weit unten stehen. Natürlich kann eine RWE auch interessant sein, auch wenn (oder gerade weil) sie nur 16,21 % von den September-Kursen entfernt ist.
Zum Abschluss habe ich Ihnen noch einmal die gleiche Liste mitgebracht. Allerdings ist diesmal der Zeitraum nicht auf ein Jahr festgezurrt, sondern auf zwei Jahre. In der Spalte ganz rechts sehen Sie also die durchschnittliche Jahresrendite, wenn sie jetzt einstiegen und die jeweilige Aktie in zwei Jahren den September 2008-Kurs erreichen sollte. (Auch hier: Erreicht die Aktie diesen Kurs früher, ist die durchschnittliche Jahresrendite natürlich höher).
| Name | Jahre | Schluss-Kurs 30.10.2008 | Kurs 1. September 2008 | Jahres-Rendite bei Erreichen der September-Kurse |
| Hypo Real Estate | 2 | 5,27 | 16,62 | 77,59% |
| Deutsche Postbank | 2 | 15,72 | 44,3 | 67,87% |
| K+S | 2 | 30,32 | 80,4 | 62,84% |
| Continental | 2 | 29,81 | 74,1 | 57,66% |
| Infineon | 2 | 2,46 | 5,9 | 54,87% |
| Thyssen-Krupp | 2 | 14,31 | 33,64 | 53,32% |
| Commerzbank | 2 | 8,99 | 18,04 | 41,66% |
| Deutsche Bank NA | 2 | 29,2 | 58,11 | 41,07% |
| Allianz SE NA | 2 | 62 | 114,14 | 35,68% |
| MAN | 2 | 36 | 66,21 | 35,62% |
| Deutsche Post NA | 2 | 8,73 | 16,02 | 35,46% |
| Siemens NA | 2 | 44,55 | 74,12 | 28,99% |
| BASF | 2 | 24,06 | 39,42 | 28,00% |
| Daimler NA | 2 | 25,99 | 40,57 | 24,94% |
| Metro | 2 | 25,4 | 38,29 | 22,78% |
| SAP | 2 | 26,8 | 38,24 | 19,45% |
| Linde | 2 | 60,82 | 86,2 | 19,05% |
| adidas AG | 2 | 28,48 | 40,34 | 19,01% |
| BMW | 2 | 20,2 | 28,35 | 18,47% |
| Lufthansa NA | 2 | 10,73 | 15,01 | 18,27% |
| E.ON AG | 2 | 28,97 | 39,95 | 17,43% |
| Bayer | 2 | 40,76 | 54,5 | 15,63% |
| .DAX | 2 | 4.869,30 | 6.421,80 | 14,84% |
| Henkel AG & Co. VZ | 2 | 21,76 | 26,4 | 10,15% |
| Merck KGaA | 2 | 65,4 | 77,68 | 8,98% |
| RWE | 2 | 63 | 73,21 | 7,80% |
| Münchener Rück | 2 | 95,59 | 105,95 | 5,28% |
| Deutsche Börse NA | 2 | 58,69 | 63,89 | 4,34% |
| Fresenius Med. C. | 2 | 33,99 | 36,95 | 4,26% |
| Deutsche Telekom | 2 | 11,32 | 11,38 | 0,26% |
| Volkswagen | 2 | 500 | 205,5 | -35,89% |
Also: Gerade im Hinblick auf die Abgeltungssteuer im nächsten Jahre würde ich mir diese Liste einmal ganz genau anschauen... Und falls Sie tatsächlich agieren wollen:
Risiko streuen und sich später freuen!
Ist der Spruch jetzt von mir oder gab es denn schon? Na, egal. Auf jeden Fall: Setzen Sie also nicht „alles" auf einen Wert, in der puren Hoffnung, dass genau diese Aktie in Kürze ihre September-Kurse erreichen wird. Streuen Sie vielmehr Ihr Glück auf verschiedene Werte, dann „darf" auch ein Finanzwert dabei sein...
Ach so, Sie wollen nicht nur in Dax-Aktien investieren und wollen so eine Liste auch für die Einzelwerte aus Dow Jones, MDax und TecDax?
Da ich ab nächsten Dienstag ein paar Tage mit meiner Familie ausspannen werde, bereite ich am Wochenende entsprechende Listen für Sie vor und werde Ihnen diese dann zuschicken bzw. in meinem Blog platzieren.
Ein schönes Wochenende und vor allem
viel Erfolg an der Börse
Ihr
Tom Firley PS: Falls Sie sich wundern, warum ich nichts zur Volkswagen-Aktie schreibe, die als einzige über dem September-Kurs liegt - diese Aktie interpretiere ich nicht, solange sie in wahnwitzigen Höhen verkehrt...
