Finanzmarkt-Kompass: Reversal im NYSE BPI bei Stockcharts
Alexander Hahn in Investoren Wissen
vom 20. Juli 2009, 16:00 Uhr
ENL5454
jede Ausgabe von Investoren Wissen enthält täglich einen Überblick über ein paar gängige Bereiche der weltweiten Finanzmärkte.
Hierbei zeige ich grob auf, wie ich die Lage aufgrund der von mir verwendeten Indikatoren und Analysemethoden einschätze. Die folgenden Angaben verstehen sich nicht als ausschließlich, sondern sind bewusst als tendentiell und verallgemeinernd gedacht, um Ihnen einen schnellen Überblick zu bieten (in anderen Worten: Auch in gelben und roten Kategorien kann es spezielle einzelne, interessante Ecken geben).
1.) Aktuell interessante Anlageklassen
(grün = interessante Anlageklasse / gelb = selektiv interessant / rot = unattraktiv bzw. Vorsicht angeraten)
2.) Bevorzugte Strategien für bzw. Kommentare zu den obigen Anlage-Klassen
Rohstoffe:
Besonders interessante Gebiete für die nächsten Jahre (aus fundamentaler Sicht): Agrarrohstoffe, Edelmetalle
Bitte beachten Sie: Rohstoffe können sehr volatil sein. Die grüne Kennzeichnung von Rohstoffen als Anlageklasse bei Investoren Wissen erfolgt aus fundamentalen Erwägungen für langfristige Investoren und nicht als Market-Timing Signal.
Devisen:
Selektives Trading interessant; Sie sollten sich jedoch gut mit den Devisenmärkten auskennen und genau wissen, was Sie tun.
Aktien:
Der NYSE BP Index bei Stockcharts hat gedreht. Andere P&F Datendienste bestätigen dies jedoch noch nicht. Gelegentlich können von Dienst zu Dienst Unterschiede bei der Berechnung des NYSE BPI auftreten, da manche Datenanbieter ETFs (welche ja streng genommen nur ein Korb aus anderen Aktien sind) mit zur Berechnungsgrundlage zählen und andere nicht. Aus diesem Grund sehen Sie auch bei den Trend-Pfeilen im folgenden Unterabschnitt noch keine grünen Pfeile. Sobald der NYSE BPI auch dort gedreht hat, passe ich die Pfeile entsprechend an.
Sollten wir heute noch einen bullischen Tag sehen, dürfte sich diese (eher selten auftretende) Diskrepanz sicherlich auch noch beheben. Die überwiegende Indikatorenlage im Aktienmarkt ist nun jedoch mittelfristig bullisch. Fundamental bleibe ich weiterhin skeptisch, was die Krise angeht.
Anleihen:
Erscheinen mir in einem mittel- bis längerfristigen Umfeld von steigenden Zinsen und einer weltweiten Schuldenkrise tendentiell eher uninteressant. Ich empfehle besonders, US-Staatsanleihen zu meiden.
3.) Breiter US-Aktienmarkt (nicht Leitindizes!): Zeithorizont und Trenderwartung
Kurzfristig (Tage bis Wochen):
Mittelfristig (Wochen bis Monate):
Langfristig (Monate bis Jahre):
4.) Ausgewählter Kommentar: Reversal im NYSE BPI bei Stockcharts
Der VIX fiel am Freitag weiter und der NYSE BP Index legte bei Stockcharts ein Reversal hin und notiert dort somit wieder in einer X-Spalte. Sobald der Index auch bei den anderen Datendiensten, denen ich folge, dreht, sehe ich meinerseits mittelfristig erst einmal grünes Licht an den Aktienmärkten. Achten Sie daher bitte die nächsten Tage auf weitere Kommentare meinerseits an dieser Stelle.
Anbei die aktuellen Point&Figure-Charts:
Abb.: Aktueller P&F Chart des NYSE BPI
Abb.: Aktueller P&F Chart des VIX
Nützliche Methoden und Herangehensweisen an die aktuelle Marktlage:
Pair Trades, enge Stop Loss Marken, Verkauf von cash-gedeckten Put-Optionen zum Positionseinstieg bei überverkauften Werten (bitte beachten Sie, dass Optionsscheine NICHT identisch mit Optionen sind; hierbei handelt es sich um zwei verschiedene Produkte)
5.) Börsendienste mit weiteren Hintergrundinformationen zu den aktuell interessanten Anlageklassen:
Rohstoffe:
Rohstoff Investor, Rohstoff Signale
Devisen:
