Chartanalyse Allianz

auf vielfachen Wunsch schauen wir uns heute einmal - mit Hilfe der Chartanalyse - die Allianz-Aktie an - natürlich mit dem in den letzten Tagen vorgestellten Firley-System. Kurz vorab:

Ich denke, das Leser-Lager teilt sich in zwei Lager: Die einen sind begeistert vom Firley lang und Firley kurz, die anderen möchten vielleicht wieder einmal andere Themen lesen. Daher werde ich in den nächsten Tagen in einer Sonderrubrik (kurz und bündig) ein paar Dax-Einzelwerte mit dem Firley-System beleuchten. In meinem normalen Beitrag lesen Sie dann wie gewohnt, verschiedene Themen, die die Welt bewegen... Heute aber noch eine Prise Firley-System. Let´s start  

Chart Allianz

Ein schönes Beispiel für das „Brechen" meiner eigenen Signal-Regel sehen Sie ganz links Allianz-Chart, grün eingekreist.

Ein „schönes" Kauf-Signal
Das Kauf-Signal erfolgte im August 2006 bei einem Kurs von 128,31 Euro, nachdem der wichtige 256-Tage-GD durchbrochen wurde. So wurde also das 256-Tage-Signal mit Hilfe des Systems noch bestätigt. Im Januar 2007 wurde dann ein Ausstiegs-Signal angezeigt. Als mittelfristiger Anleger hätte ich diesen Ausstieg nicht befolgt, da ich neben meinem System (wie gesagt: ein Mosaikstein, aber ein sehr wichtiger) auch noch die Chart- bzw. Trendanalyse anwende.

Und wie Sie in diesem Zeitraum (wir sind immer noch im grünen Kreis) erkennen können, bewegte sich die Allianz-Aktie in einem ungebrochenen Aufwärtstrend und der Allianz-Anleger / -Trader lag gut im Plus. Was also tun?

Trailing Stopp setzen
Trailing-Stopp im Abstand von etwa 10% (oder besser: etwas unter die letzte Unterstützung legen) setzen... fertig. Das bedeutet: Wenn Sie mit einer Aktie gut im Plus liegen und sich der Wert in einem ungebrochenen Trend befindet, können Sie ein Ausstiegssignal auch einmal vernachlässigen. Es kommt eben immer darauf an, wie sich die Aktie nach dem Signal verhält.

Auf diese Weise wäre unser Trader also bei etwa 160 Euro ausgestoppt worden. Ironie des Schicksals: Wäre er dem Signal gefolgt, wäre er bei 152 Euro ausgestiegen... allerdings 6 Monate vorher und hätte somit sein Geld schon früher wieder investieren können (aber das ist ein anderes Thema, welches wir aber sicher noch beleuchten werden).

Weiter im Text:

Nach der „Grünkreis-Phase" folgten einige unschöne Signale, in denen der Anleger sicherlich Geld verloren hätte. In dieser Phase (wie Sie erkennen bewegte sich die Aktie in einem Abwärtstrend) übrigens bietet es sich an, den Ausstiegssignalen zu folgen, da noch kein Gewinn erzielt wurde. Wie gesagt, da kommt eben immer auch die Charttechnik zum Tragen.

Krasses Fehlsignal...

Autsch. Sehen Sie das rote Osterei im Chart? Hier erfolgte ein krasses Fehlsignal und der Trader hätte mindestens 10 bis 15% Verlust hinnehmen müssen.

... und die Entlohnung

Bereits das nächste Signal im März 2009 sorgte aber zumindest für eine kleine Entlohnung. Der Trader stieg bei 58,66 Euro ein und hätte etwa 30% „mitnehmen" können.

Aktuell ist das System seit einem Kurs von 86,81 Euro long bzw. hat am 4. März ein Kaufsignal generiert. Da der Kurs über dem 256-Tage-GD liegt (grüner Verlauf) mess ich diesem Signal eine gewisse Bedeutung bei...

Fazit: Der Buy-and-Hold-Investor, der im sommer 2006 in die Allianz-Aktie eingestiegen ist, liegt immer noch 20% im Minus. Der Trader dagegen dürfte - je nach Anlage-Mentalität und Ausstiegsstrategie - mit der Allianz-Aktie dagegen im Plus liegen. Aber natürlich: Der Buy-and-Hold-Kollege hat keine bis wenig Zeit in die Aktien-Analyse gesteckt. Der Trader dagegen beschäftigte sich (möglicherweise) fast täglich mit der Aktie - zumindest mit einem kurzen Blick auf den Chart.

Dies - den Faktor Zeitaufwand - müssen Sie natürlich auch bedenken. Wenn Ihnen die Analyse Spaß macht (wie mir), dann ist  dieser Faktor natürlich zu vernachlässigen.

Viel Erfolg an der Börse

Ihr

Tom Firley

PS: Ein Verlags-Mitarbeiter bat mich, heute eine kleine Umfrage zu platzieren. Wenn Sie also „aktiv" an der Kreation eines neuen Produkts teilnehmen wollen, nehmen Sie sich bitte drei Minuten Zeit. Hier geht's zur Umfrage.